Twilio vs Tyler Technologies
메시징과 고객 참여를 지원하는 클라우드 커뮤니케이션 플랫폼 vs 상장 기업. 9월 2026에 내 포트폴리오에 더 잘 맞는 종목은 무엇일까요? 아래에서 쉽게 설명합니다.
Twilio는 API를 통해 고객 커뮤니케이션 인프라를 제공하는 반면, Tyler Technologies는 미국 주정부와 지방정부를 위한 핵심 업무용 소프트웨어를 구축합니다. Twilio와 Tyler Technologies의 비교는 기업 고객의 지출 점유율을 확보하기 위해 경쟁하는 사용량 기반 클라우드 플랫폼과, 긴 계약 갱신 주기와 상승하는 연간 계약 금액을 바탕으로 높은 고객 유지율을 보이는 정부 소프트웨어 제공업체를 대조합니다. 독자들은 고성장 API 사업과 공공 부문 소프트웨어 기존 업체 간 매출 가시성, 이탈 위험, 마진 확대 경로의 차이를 확인할 수 있습니다.
Twilio는 API를 통해 고객 커뮤니케이션 인프라를 제공하는 반면, Tyler Technologies는 미국 주정부와 지방정부를 위한 핵심 업무용 소프트웨어를 구축합니다. Twilio와 Tyler Technologies의 비교는 기업 고객의 지출 점유율을 확보하기 위해 경쟁하는 사용량 기반 클라우드 플랫폼과, 긴 계약 갱신 주기와 상승하는 연간 계약 금...
투자 분석
Twilio
TWLO
장점
- Twilio는 2025년 3분기에 EPS $1.25를 기록하며 시장 예상치를 15.74% 웃도는 호실적을 발표했고, 매출은 전년 동기 대비 15% 증가한 $1.3 billion에 달했습니다.
- 회사는 2025 회계연도 유기적 매출 성장률 가이던스를 7.5%-8.5%로 상향 조정했으며, AI와 메시징 분야의 제품 혁신을 바탕으로 매출 성장을 가속화하고 있습니다.
- Twilio는 호주, 일본, 싱가포르를 비롯한 주요 시장으로 해외 사업을 확대하며 매출 기반의 다변화와 성장을 추진하고 있습니다.
고려 사항
- Twilio는 실적 예상치를 웃돌았음에도 실적 발표 후 주가가 소폭 하락했으며, 이는 시장의 우려나 밸류에이션 부담 가능성을 반영한 것으로 보입니다.
- 주가 전망은 일정 수준의 변동성과 중간 정도의 상승 여력을 보여주며, 향후 12개월 목표주가는 애널리스트에 따라 $75에서 $170까지 큰 폭으로 엇갈립니다.
- Twilio는 경쟁이 매우 치열한 업종에서 사업을 영위하고 있어, 성장을 지속하려면 지속적인 혁신과 국제적 확장의 효과적인 실행이 필요합니다.
장점
- Tyler Technologies는 이자보상배율이 68.46으로 높은 수준을 유지하고 있어 재무 건전성이 양호하며, 이는 채무 상환 의무를 이행할 수 있는 능력이 탄탄함을 보여줍니다.
- 이 회사는 총자산이익률이 9%에 가깝고 자기자본이익률이 약 13.5%로 안정적인 등 일관된 수익성을 보이고 있으며, 이는 자본을 효율적으로 활용하고 있음을 반영합니다.
- Tyler Technologies는 공공 부문 소프트웨어라는 틈새시장에 속해 있으며, 정부 계약이 매출 안정성을 제공하기 때문에 이 시장은 수요가 탄력적인 경우가 많습니다.
고려 사항
- 58을 웃도는 높은 주가수익비율과 12에 가까운 주가매출비율 등 Tyler의 밸류에이션 지표는 동종 기업과 비교할 때 주가가 적정 수준이거나 고평가됐을 가능성을 시사합니다.
- 당좌비율(0.88)과 유동비율(0.94) 같은 유동성 지표는 일부 대형 기술주에 비해 단기 유동성이 상대적으로 빠듯함을 보여줍니다.
- 회사의 성장률이 중간 수준으로 분류되는 데다 공공 부문 소프트웨어 계약과 조달 주기가 본질적으로 더 느리기 때문에 성장 전망이 제한될 수 있습니다.
Nemo에서 TWLO 또는 TYL 매수하기
수수료 무료
주식, ETF 등을 수수료 없이 거래하세요. 수익을 더 많이 지키세요.
신뢰할 수 있는 규제 기관 인가
2015년부터 Exinity Group의 일원으로, 전 세계 100만 명 이상의 고객에게 서비스를 제공합니다.
현금 예치금 6% 이자
투자하지 않은 현금에 연 6%(AER) 이자를 매일 지급합니다.
