Où se situe Mobileye face aux autres acteurs?
Waymo, la filiale d'Alphabet, reste le leader opérationnel en matière de robotaxis. Son avance technologique et opérationnelle est tangible, mais Waymo n'est pas cotée séparément. Pour obtenir une exposition à Waymo, les investisseurs doivent passer par les actions Alphabet, GOOGL ou GOOG. Tesla, pour sa part, mise beaucoup sur la promesse d'un réseau de robotaxis basé sur sa technologie Full Self‑Driving, mais les échéanciers ont déjà glissé à plusieurs reprises. Si Tesla livrait une offre crédible, ce serait un catalyseur majeur pour le secteur; en l'état, l'incertitude demeure.
Uber adopte une posture différente. La plateforme choisit d'être hardware‑agnostique: elle agrège la demande et peut intégrer des véhicules autonomes fournis par des opérateurs partenaires. Ce modèle capital‑light la met en position de bénéficier d'une pluralité de gagnants technologiques sans assumer les risques d'exploitation hardware.
D'autres noms à surveiller incluent Aurora Innovation pour le logiciel autonome, Rivian pour l'industrialisation des véhicules électriques et leur intégration aux services, et bien sûr Mobileye, TSLA, UBER et AUR dans un panier thématique. Ces entreprises présentent des profils très différents mais sont toutes sensibles aux mêmes catalyseurs technologiques et réglementaires.
